השקעות בגובה העיניים, עם מקור לכל מספר

יחיד תושב ישראל משלם מס רווח הון בשיעור 25% על הרווח הריאלי ממכירת ניירות ערך. בעל מניות מהותי, שמחזיק 10% או יותר, משלם 30%.

מס יסף ב-2026: 3% נוספים על הכנסה חייבת שמעל 721,560 ₪ בשנה (60,130 ₪ בחודש). מאז 2025 חלים עוד 2% על הכנסה חייבת ממקורות הוניים שמעל אותו סף, ובסך הכול 5% על החלק ההוני.

בנייר ערך שנקוב במטבע חוץ, אצל יחיד רואים את שער המטבע כמדד. רווח שנובע מעליית שער המטבע הוא סכום אינפלציוני ופטור ממס. אם שער המטבע ירד, הסכום האינפלציוני הוא אפס וכל הרווח בשקלים נחשב רווח ריאלי. הפסד שנובע מירידת שער המטבע אינו ניתן לקיזוז.

דיבידנד מחברה זרה חייב בישראל במס 25% אצל יחיד, ו-30% אצל בעל מניות מהותי.

לפי אמנת המס בין ישראל לארה"ב, ארה"ב מנכה לכל היותר 25% מדיבידנד שמשולם לתושב ישראל. שיעור 12.5% חל רק כשהמקבל הוא חברה שמחזיקה לפחות 10% ממניות ההצבעה, ובתנאים נוספים.

טופס W-8BEN מוגש לגורם המנכה בארה"ב, למשל ברוקר, כדי להצהיר על מעמד של תושב זר ולתבוע שיעור ניכוי מופחת לפי אמנה. בלי תיעוד מתאים הניכוי הוא 30%. הטופס תקף עד סוף השנה הקלנדרית השלישית שאחרי שנת החתימה, אלא אם השתנו הנסיבות.

תושב ישראל מקבל זיכוי על מס ששילם בחו"ל, עד גובה המס שחל בישראל על אותה הכנסה. עודף זיכוי מועבר עד חמש שנים קדימה, לאותו סל הכנסה בלבד. הדיווח נעשה בנספח ד לדוח השנתי (טופס 1324).

עיזבון של מי שאינו תושב ארה"ב ואינו אזרח אמריקאי חייב בהגשת טופס 706-NA אם שווי נכסיו שממוקמים בארה"ב ביום הפטירה, יחד עם מתנות חייבות מסוימות, עולה על 60,000 דולר.

לעיזבון של תושב זר ניתן זיכוי מאוחד של 13,000 דולר, שמכסה את המס על 60,000 הדולרים הראשונים. שיעורי המס הם 18% עד 40%, ושיעור 40% חל על החלק החייב שמעל מיליון דולר.

לעניין מס עיזבון, מניות של חברה שהתאגדה בארה"ב נחשבות נכס שממוקם בארה"ב, גם כשתעודות המניה מוחזקות מחוץ לארה"ב. מניות של חברה שאינה אמריקאית נחשבות נכס מחוץ לארה"ב.

קרן סל שמאוגדת בארה"ב נחשבת נכס שממוקם בארה"ב לעניין מס עיזבון.ניסוח חלקי במקור

אין אמנת מס עיזבון בין ארה"ב לישראל. רשימת ה-IRS כוללת 15 מדינות, וישראל אינה ביניהן.

לפי ה-IRS, מניות של תאגיד שאינו אמריקאי אינן נכס שממוקם בארה"ב לעניין מס עיזבון. ה-IRS אינו מתייחס במפורש לקרנות UCITS איריות.ניסוח חלקי במקור

קרן UCITS שמאוגדת באירלנד ומחזיקה מניות אמריקאיות סופגת בדרך כלל ניכוי של 15% על דיבידנדים מארה"ב ברמת הקרן, לפי אמנת המס בין ארה"ב לאירלנד.

בנק או ברוקר ישראלי מנכה מס רווח הון במקור, ומקזז הפסדי הון מניירות ערך שבניהולו מול רווחים באותה שנת מס. הפסדים ברי קיזוז מופיעים בטופס 867. קיזוז בין חשבונות אצל גופים שונים והחזר מס נעשים דרך דוח שנתי.

כשלא נוכה מלוא המס במקור, למשל אצל ברוקר זר, חלה חובה להגיש דוח שנתי (טופס 1301). מצרפים נספח ג1 (טופס 1325) עם פירוט המכירות, ונספח ג (טופס 1322) המסכם. הכנסות מחו"ל וזיכוי ממס זר מדווחים בנספח ד (טופס 1324).

על רווח הון מניירות ערך סחירים שלא נוכה ממנו מלוא המס במקור, מדווחים ומשלמים מקדמה פעמיים בשנה: עד 31 ביולי על מכירות ינואר עד יוני, ועד 31 בינואר על מכירות יולי עד דצמבר.

תקרת ההפקדה השנתית לקופת גמל להשקעה ב-2026 היא 83,641 ₪ לאדם, בכל קופות הגמל להשקעה שלו יחד. החוק קובע 70,000 ₪ במונחי 2016, והסכום מתעדכן לפי המדד בכל 1 בינואר.

במשיכה חד פעמית מקופת גמל להשקעה משלמים מס רווח הון של 25% על הרווח הריאלי. משיכה כקצבה מגיל 60 פטורה ממס על הרווחים. מעבר בין מסלולים או לחברה מנהלת אחרת אינו אירוע מס.ניסוח חלקי במקור

לשכיר, המשכורת הקובעת המרבית לקרן השתלמות ב-2026 היא 15,712 ₪ בחודש (188,544 ₪ בשנה). ההפקדה המוטבת היא עד 7.5% מהמעסיק ועד 2.5% מהעובד, כלומר עד 18,854 ₪ בשנה.

לעצמאי ב-2026, הפקדה מוטבת לקרן השתלמות, שרווחיה פטורים ממס רווח הון, היא עד 20,566 ₪ בשנה. ניכוי כהוצאה מותר עד 4.5% מהכנסה של עד 293,397 ₪, כלומר עד 13,203 ₪.

קרן השתלמות נזילה בפטור ממס 6 שנים אחרי ההפקדה הראשונה לחשבון. אחרי 3 שנים היא נזילה רק בשני מקרים: למי שהגיע לגיל הפרישה, או לסכומים ששימשו להשתלמות.